-
Netto-Null-Emissionen: Ein Ziel für knapp ein Viertel der größten Asset Manager
Strategie- und Research-Publikationen von Asset Managern haben sich vor der UN-Konferenz in Glasgow fast verdoppelt Vermögensverwalter erwarten positive und umsetzbare Ergebnisse von COP26-Klimakonferenz Zu Beginn der COP26 hat sich fast ein Viertel der größten Vermögensverwalter Netto-Null-Ziele für ihre Investments gesetzt – und weitere ehrgeizige Ziele sind geplant, wie eine Studie von NN Investment Partners (NN IP) zeigt. Die Natural Language Processing (NLP)-Analyse von mehr als 10.000 Publikationen über verantwortungsbewusstes Investieren zeigt, dass das Thema Klima bei den 500 größten Vermögensverwaltern der Welt ganz oben auf der Agenda steht. Die Zahl der Publikationen über verantwortungsbewusstes Investieren hat sich verdoppelt, und in 150.000 Absätzen werden Umwelt-, Sozial- und Governance-Themen (ESG) behandelt. Sebastiaan…
-
Energiekrise wird Märkte im Winter verunsichern
Die sich ausweitende Energiekrise ist derzeit einer der größten Belastungsfaktoren für die Märkte – das wird wahrscheinlich den ganzen Winter so bleiben. Jahrelange Unterinvestitionen im Öl- und Gassektor, eine starke Nachfrage aufgrund der Wiederbelebung der Wirtschaft und ein begrenztes Angebot, z. B. durch die OPEC, haben zu einer weltweiten Verknappung verschiedener Energierohstoffe geführt. Europa wurde von der Krise am härtesten getroffen: Steigende Spannungen im Zusammenhang mit der Nord-Stream-2-Pipeline, zusätzliche Kosten durch das Emissionshandelssystem und verschiedene andere lokale Faktoren. Darüber hinaus konnte Asien die europäische Nachfrage nach US-amerikanischem LNG (flüssiges Erdgas) aushebeln, sodass Europa zu Beginn der Wintersaison nur über geringe Lagerbestände verfügte. Infolgedessen stieg der Brent-Ölpreis in diesem Jahr um…
-
Wachstumsschub für Impact Investing
. • Starke Nachfrage beschleunigt das Wachstum von Impact Investing • Investmentchancen bei Unternehmen mit Schlüsseltechnologien Fokus auf Gesundheitswesen, IT, Recycling und erneuerbare Energien Der Markt für Impact Investing in Höhe von 715 Mrd. US-Dollar steht vor einem rasanten Wachstum. Dies wird angetrieben durch die steigende Nachfrage der Anleger, staatliche Initiativen für grünes Wachstum und die Regulierung. Im Vergleich zum 35,3 Billionen US-Dollar schweren nachhaltigen Investmentmarkt ist Impact Investing zwar immer noch vergleichsweise überschaubar, aber seit der Verabschiedung der UN-SDGs und der Unterzeichnung des Pariser Klimaabkommens im Jahr 2015 hat sich die Dynamik verstärkt. Allerdings sollten die Anleger wegen möglichem "Impact Washings" aufmerksam sein, je mehr der Sektor wächst. Ivo…
-
Europas Regulierung für nachhaltige Finanzen wird den globalen Wandel fördern
Der EU-Rahmen für nachhaltige Finanzen verändert den Markt für nachhaltige Investments Die Regulierung wird Innovationen und eine besser Offenlegung fördern, neue Unternehmen auf den Markt bringen Die Auswirkungen der Regulierung werden weit über die Grenzen Europas hinaus zu spüren sein Die wegweisende europäische Regulierung für nachhaltige Finanzen verändert den Markt für nachhaltige Investitionen, bringen neue Unternehmen auf den Markt, fördern eine bessere Offenlegung und setzen ein Zeichen für die restliche Welt, so NN Investment Partners (NN IP). Die EU ist weltweit führend bei der Bekämpfung des Klimawandels und der Umweltzerstörung. Sie strebt an, bis 2050 keine Netto-Treibhausgasemissionen mehr zu verursachen und das Wirtschaftswachstum vom Einsatz natürlicher Ressourcen abzukoppeln [1]. Es…
-
Das neue Machtgefüge sollte die Märkte aktuell nicht verunsichern
In Berlin deutet aktuell vieles darauf hin, dass die nächste Regierung aus einer Ampel- oder Jamaika-Koalition bestehen wird. Da eine Fortsetzung der Großen Koalition – zumindest zum gegenwärtigen Zeitpunkt – nicht gewollt ist, können sich FDP und die Grünen ihren Seniorpartner aussuchen. In der Berliner Runde vom Sonntagabend wurde klar, dass die vermeintlich kleineren Partner mit viel Selbstbewusstsein in die Regierungsverhandlung einsteigen werden und ihre Zustimmung weitreichende Zugeständnisse hinsichtlich Inhalten und der Ministerien erfordern wird. Wenn man die Erfolgsaussichten der Ampel- bzw. Jamaika-Koalition vergleicht, dann hat Olaf Scholz die Nase etwas vorn, da er innerparteilich gestärkt aus diesen Wahlen hervorgeht und die SPD laut vorläufigem amtlichen Ergebnis 1,6 % vor…
-
Ambitioniertes EU-Programm könnte Green-Bonds-Markt verändern
Anfang September kündigte die EU Pläne für ihre erste grüne Anleihe an. Damit wird die EU in Kombination mit den Emissionen der einzelnen Mitgliedstaaten zum weltweit größten Green-Bonds-Emittenten. Gleichzeitig ändert sich auch die Ausrichtung des Green-Bonds-Marktes, der sich eher in Richtung Staats- als Unternehmensanleihen verschiebt. Die neue Anleihe ist die erste Tranche der von der EU aufgelegten gemeinsamen Staatsanleihen, die etwa ein Drittel des 800 Mrd. Euro schweren Wiederaufbaufonds ausmacht. Die EU plant mit den Mitteln die wirtschaftlichen Schäden, die durch Corona entstanden sind, zu beheben, den Übergang zu einer grünen Wirtschaft zu unterstützen und die europäische Wirtschaft zu modernisieren, um ein grüneres, digitaleres und stabileres Europa zu schaffen. Der…
-
Investments in saubere Energie müssen steigen, um die Klimakatastrophe abzuwenden
Investitionsniveau erschreckend weit von UN-Zielen für nachhaltige Entwicklung entfernt Impact-Investing-Portfolios sind zunehmend in Energiewende-Unternehmen investiert NN IP erwartet stärkere Ausrichtung auf Unternehmen, die Solar-, Wind- und Energieeffizienzlösungen bieten Die 17 Ziele für nachhaltige Entwicklung (Sustainable Development Goals, SDGs), die 2015 von den Vereinten Nationen (UN) ratifiziert wurden und deren Hauptanliegen die Beendigung der Armut, der Schutz unseres Planeten und die Sicherung des Wohlstands für alle sind, bilden die Grundlage für eine der derzeit innovativsten Formen der Vermögensverwaltung – Impact Investing. Diese Anlagestrategie zielt darauf ab, sowohl positive ökologische und soziale Auswirkungen als auch finanzielle Renditen zu erzielen. Die SDGs bieten den Rahmen, um diese Ziele aufeinander abzustimmen. Doch je…
-
Erste spanische Green-Bond-Emission zeigt hervorragende Qualität des Marktes
Spanien hat seine erste grüne Anleihe mit einem Volumen von 5 Mrd. EUR und einer Laufzeit von 20 Jahren platziert Der Großteil der Erlöse wird voraussichtlich in saubere Transportmittel fließen Der Fokus auf die Anpassung an den Klimawandel unterscheidet Spanien von anderen staatlichen Emittenten grüner Anleihen NN IP-Analyse belegt hohe Qualität des spanischen Green-Bonds-Marktes In Reaktion auf das Pariser Abkommen und die Energie- und Klimapolitik der Europäischen Union (EU) legte Spanien Anfang 2020 sein strategisches Energie- und Klima-Rahmenwerk vor. Eines der Schlüsselelemente dieses Rahmens ist der Nationale Integrierte Energie- und Klimaplan für den Zeitraum 2021-2030, der einen Fahrplan für die Dekarbonisierung enthält. Ziel ist es, die Treibhausgasemissionen (THG) bis 2030…
-
NN IP stimmte im ersten Halbjahr 27.714 Mal ab, davon 4.232 Mal gegen die Anträge der Vorstände
NN IP stimmt allen Anträgen von Climate Action 100+ sowie zur biologischen Vielfalt zu „Beispiellose Unterstützung" für Initiativen der großen Ölkonzerne zur Energiewende Hybride Hauptversammlungen sind die neue Normalität Als verantwortungsbewusster Investor weiß NN Investment Partners (NN IP) um seine Rolle als aktiver Anteilseigner. Es ist NN IPs Anspruch, sich in die Unternehmen einzubringen und seine Stimmrechte auszuüben, um nachhaltiges Verhalten bei den investierten Unternehmen zu fördern. Die Ausübung des Stimmrechts ist dabei eine der effektivsten Möglichkeiten. In der Hauptversammlungssaison 2021 – die hinsichtlich der Häufigkeit virtueller Hauptversammlungen ein Novum war – gab NN IP weltweit insgesamt 27.714 Stimmen ab, darunter viele zugunsten ökologischer und sozialer Aktionärsanträge. Insgesamt stimmte NN…
-
2°C-Ziel: 47 % der Anleihe-Emittenten erfüllen die Klimavorgaben nicht
Laut NN Investment Partners (NN IP) orientieren sich nur 53 % der Unternehmen am globalen Anleihemarkt am 2°C-Szenario, das zur Vermeidung eines verheerenden Klimawandels notwendig ist. Die Analyse zeigt, dass eine beträchtliche Anzahl von Unternehmen es versäumt hat, die erforderlichen Maßnahmen zu ergreifen, um ihren Beitrag zur Begrenzung des globalen Temperaturanstiegs auf 2°C zu leisten. Dies ist besorgniserregend, wenn man bedenkt, dass das 1,5°C-Szenario und Netto-Nullwachstum bis 2050 unsere Ziele sein sollten. Genau das passiert, wenn sich Klimamaßnahmen auf Gimmicks und Marketing beschränken und nicht auf eine tatsächliche Änderung des Geschäftsmodells eines Unternehmens. Der jüngste Bericht des Zwischenstaatlichen Ausschusses für Klimaänderungen der Vereinten Nationen (Intergovernmental Panel on Climate Change, IPCC)…
